На основе результатов межстранового анализа выявлены временные эффекты на фондовых рынках стран БРИКС. Определена эффективность этих рынков, а также представлены практические рекомендации по увеличению доходности портфеля ценных бумаг.
- Гипотеза эффективного рынка пользуется большим вниманием в мировом научном сообществе и является фундаментальной при определении справедливой стоимости активов.
- На рынках реальных активов существуют календарные аномалии для долговых инструментов, рынков валют, внебиржевых рынков, рынков производных инструментов и др.
- На фондовом рынке существуют повторяющиеся движения котировок в зависимости от определенного периода времени, которые получили название временных эффектов.